FINANSINĖS PRIEŽASTYS: TIPAI, KAM JIE SKIRTI, IR PAVYZDŽIAI - DUDAS - 2025

Į finansiniai rodikliai yra pagrindiniai rodikliai finansinės veiklos įmonės, sukurta su sugautų finansinėje atskaitomybėje gauti svarbią informaciją apie organizacijos skaitinių sumų panaudojimo.

Skaičiai, rasti įmonės finansinėse ataskaitose, tai yra balansas, pelno (nuostolių) ataskaita ir grynųjų pinigų srautų ataskaita, naudojami kiekybinei analizei atlikti ir likvidumui, augimui, maržoms, pelningumui, svertui, pelningumui įvertinti. , ir įmonės vertinimas.

Šaltinis: pixabay.com

Kai reikia investuoti, finansinės atskaitomybės informacijos analizė yra vienas iš svarbiausių, jei ne pats svarbiausias, pagrindinio analizės proceso elementų.

Tuo pat metu didelis skaičius įmonių finansinėse ataskaitose gali sužavėti ir įbauginti daugelį investuotojų. Tačiau išanalizavus finansinius rodiklius, bus galima organizuotai dirbti su šiais skaičiais.

Skaičiavimas ir analizė

Apskaičiuoti finansinius rodiklius yra gana paprasta. Tačiau norint suprasti ir suprasti, ką jie sako apie įmonės finansinę būklę, reikia šiek tiek daugiau darbo.

Įkurtos įmonės dažnai turi kelerių metų balanso ir pajamų ataskaitos duomenis, kad galėtų atlikti santykio analizę.

Skaičiuojant įvairių laikotarpių finansinius rodiklius, tiek ketvirčius, tiek metus, galima atsekti naudingas bendrovės veiklos rezultatų tendencijas.

Tipai ir jų charakteristikos

Likvidumo santykiai

Tai yra finansiniai rodikliai, išmatuojantys įmonės galimybes sumokėti trumpalaikius ir ilgalaikius finansinius įsipareigojimus. Dažniausi finansinio likvidumo rodikliai yra šie.

Esamas santykis

Dabartinis santykis matuoja įmonės galimybę trumpalaikius įsipareigojimus apmokėti trumpalaikiais įsipareigojimais:

Trumpalaikis santykis = trumpalaikis turtas / trumpalaikiai įsipareigojimai.

Greita priežastis

Greitasis koeficientas išmatuoja įmonės galimybes sumokėti trumpalaikius įsipareigojimus naudojant greitą turtą:

Greitasis santykis = (trumpalaikis turtas - atsargos) / trumpalaikiai įsipareigojimai.

Veiklos grynųjų pinigų srautas

Tai matuojama, kiek kartų įmonė gali sumokėti trumpalaikius įsipareigojimus iš grynųjų pinigų, gautų per tam tikrą laikotarpį:

Veiklos grynųjų pinigų srautas = veiklos grynųjų pinigų srautas / trumpalaikiai įsipareigojimai.

Sverto koeficientai

Jie matuoja nuosavybės vertę, kurią gauna iš skolų. Kitaip tariant, finansinio sverto koeficientai naudojami įmonės skolos lygiui įvertinti. Dažniausi finansiniai sverto koeficientai yra šie:

Skolos ir turto santykis

Jis išmatuoja santykinį įmonės turto, kuris yra suteiktas dėl skolos, sumą:

Skolos ir turto santykis = visi įsipareigojimai / visas turtas.

Skolos ir nuosavybės santykis

Skolos ir nuosavo kapitalo santykis apskaičiuoja visos skolos ir finansinių įsipareigojimų svorį nuo akcininkų nuosavybės:

Skolos ir nuosavybės santykis = Visi įsipareigojimai / akcininkų nuosavybė.

Palūkanų padengimo koeficientas

Palūkanų padengimo koeficientas nustato, kaip lengvai įmonė gali apmokėti savo palūkanų išlaidas:

Palūkanų padengimo santykis = veiklos pajamos / palūkanų išlaidos.

Skolos paslaugų padengimo santykis

Skolos paslaugų padengimo santykis lemia, kaip lengvai įmonė gali apmokėti savo skolinius įsipareigojimus:

Skolos paslaugų padengimo santykis = veiklos pelnas / visas skolų aptarnavimas.

Efektyvumo priežastys

Jie taip pat žinomi kaip finansinės veiklos indeksai. Jie naudojami įvertinti, kaip įmonė naudojasi savo turtu ir ištekliais. Dažniausi finansinio efektyvumo rodikliai yra šie.

Turto apyvartos santykis

Turto apyvartos koeficientas matuoja įmonės galimybes uždirbti iš turto pardavimo:

Turto apyvartos santykis = grynieji pardavimai / visas turtas.

Atsargų apyvartos santykis

Tai matuoja, kiek kartų per tam tikrą laikotarpį įmonės atsargos yra parduotos ir pakeistos:

Atsargų apyvartos santykis = parduotų prekių kaina / vidutinis atsargų kiekis.

Gautinų sumų apyvartos santykis

Matuojamas, kiek kartų verslas gali konvertuoti gautinas sumas į grynuosius per tam tikrą laikotarpį:

Gautinų sumų apyvartos koeficientas = grynieji kreditų pardavimai / vidutinė gautinų sumų suma.

Pardavimų dienos atsargoje

Pardavimų dienų atsargų santykis išmatuoja vidutinį dienų, kurias įmonė laiko atsargas, prieš parduodant jas klientams, skaičių:

Atsargų pardavimo dienos = 365 dienos / atsargų apyvartos santykis.

Pelningumo priežastys

Jie matuoja įmonės sugebėjimą generuoti pajamas, palyginti su pajamomis, balanso turtu, veiklos sąnaudomis ir kapitalu. Dažniausi finansinio pelningumo rodikliai yra šie.

Bendrojo pelningumo santykis

Palyginkite bendrąjį įmonės pelną su grynaisiais pardavimais, kad parodytumėte, kokį pelną įmonė gauna sumokėjusi už parduotas prekes:

Bendrojo pelningumo santykis = bendrasis pelnas / grynieji pardavimai.

Veiklos pelningumo koeficientas

Veiklos pelningumo koeficientas lygina įmonės veiklos pajamas su jos grynaisiais pardavimais, kad būtų galima nustatyti veiklos efektyvumą:

Veiklos pelningumo koeficientas = veiklos pelningumas / grynieji pardavimai.

Turto grąžos santykis

Turto grąžos santykis išmatuoja efektyvumą, kurį įmonė naudoja savo turtui pelnui gauti:

Turto grąžos santykis = grynoji grąža / visas turtas.

Pelningumo ir nuosavybės santykis

Pelningumo ir nuosavo kapitalo santykis išmatuoja efektyvumą, kuriuo įmonė naudoja savo kapitalą pelnui gauti:

Nuosavo kapitalo grąžos santykis = grynoji grąža / akcininkų nuosavybė.

Rinkos vertės santykiai

Jie naudojami įmonės akcijų kainai įvertinti. Dažniausiai pasitaikantys rinkos vertės santykiai yra šie.

Vienos akcijos balansinės vertės santykis

Vienos akcijos balansinės vertės santykis apskaičiuoja vienos akcijos vertę remiantis akcininkų turimu kapitalu:

Vienos akcijos apskaitinės vertės santykis = akcininkų nuosavybė / išleistų akcijų skaičius.

Dividendų pajamingumo santykis

Dividendų pajamingumo koeficientas matuoja dividendų sumą, paskirstytą akcininkams, palyginti su vienos akcijos rinkos verte:

Dividendų pajamingumo santykis = dividendai vienai akcijai / akcijos kaina.

Pelno vienai akcijai santykis

Pelno, tenkančio vienai akcijai, santykis nustato grynųjų pajamų, uždirbtų už kiekvieną neapmokėtą akciją, sumą:

Pelno vienai akcijai santykis = grynasis pelnas / išleistų akcijų skaičius.

Kainos ir uždarbio santykis

Kainos ir uždarbio santykis palygina bendrovės akcijų kainą su akcijomis uždirbama kaina:

Kainos ir pelno santykis = Akcijos kaina / Pelnas vienai akcijai.

Kokie yra finansiniai santykiai?

Finansiniai santykiai yra labiausiai paplitusios ir paplitusios priemonės finansinei įmonės situacijai analizuoti. Priežastys yra lengvai suprantamos ir lengvai apskaičiuojamos. Jie taip pat gali būti naudojami skirtingoms įmonėms skirtingose ​​pramonės šakose palyginti.

Kadangi santykis yra tiesiog matematinis palyginimas, pagrįstas proporcijomis, tiek didelis, tiek mažas verslas gali naudoti koeficientus, kad padėtų palyginti savo finansinę informaciją.

Tam tikra prasme finansiniai santykiai neatsižvelgia į įmonės ar pramonės dydį. Šie santykiai yra tik apytikslis finansinės būklės ir veiklos įvertinimas.

Finansiniai santykiai leidžia palyginti visų pramonės šakų, dydžių ir sektorių įmones, kad būtų galima nustatyti jų stipriąsias ir silpnąsias puses.

Įmonės veiklos stebėjimas

Finansinių rodiklių nustatymas atliekamas atskirai pagal laikotarpius, taip pat jų vertybių pokyčių stebėjimas laikui bėgant, siekiant nustatyti tendencijas, kurios gali vystytis įmonėje.

Pavyzdžiui, padidėjęs skolos ir turto santykis gali parodyti, kad verslas yra apkrautas skolomis ir ilgainiui gali susidurti su įsipareigojimų neįvykdymo rizika.

Palyginkite įmonės veiklą

Palyginus finansinius rodiklius su pagrindinių konkurentų rodikliais, siekiama patikrinti, ar įmonė, palyginti su pramonės vidurkiu, veikia geriau ar blogiau.

Pavyzdžiui, palyginus turto grąžą tarp įmonių, investuotojui ar analitikui lengviau nustatyti, kuris įmonės turtas naudojamas efektyviausiai.

Vartotojai

Finansinių rodiklių vartotojai apima tiek vidinę, tiek išorinę įmonės dalis:

- Vidiniai vartotojai yra savininkai, valdymo komanda ir darbuotojai.

- Išoriniai vartotojai yra mažmeniniai investuotojai, finansų analitikai, konkurentai, kreditoriai, reguliavimo institucijos, mokesčių institucijos ir pramonės stebėtojai.

Pavyzdžiai

Finansinių ataskaitų analizė apima finansinius rodiklius. Pateikiamas ABC įmonės balansas ir pelno (nuostolių) ataskaita:

Čia pateikiami du finansiniai santykiai, kurie grindžiami tik trumpalaikio turto ir trumpalaikių įsipareigojimų sumomis, kurios yra ABC bendrovės balanse:

Dabartinis santykis = trumpalaikis turtas / trumpalaikiai įsipareigojimai = 89 000 USD / 61 000 USD = 1,46.

Greitasis santykis = (trumpalaikis turtas - atsargos) / trumpalaikiai įsipareigojimai = (89 000 USD - 36 300 USD) / 61 000 USD = 52 700 USD / 61 000 USD = 0,86.

Šis finansinis santykis reiškia santykį tarp dviejų balanso sumų: visų įsipareigojimų ir viso kapitalo:

Skolos ir nuosavybės santykis = Visi įsipareigojimai / Akcininkų nuosavybė = 481 000 USD / 289 000 USD = 1,66.

Šiame pavyzdyje už kiekvieną 1 USD, kurį įnešė akcininkai, kreditoriai įnešė 1,66 USD.

Finansinės priežastys pateikiant pelno (nuostolių) ataskaitą

Šie finansiniai santykiai yra susiję su gautinų sumų ir atsargų balanso sumomis su pelno (nuostolių) ataskaitoje nurodytomis sumomis. Šiems finansiniams santykiams iliustruoti turime šią pelno (nuostolių) ataskaitą:

Atsargų apyvartos santykis = parduotų prekių kaina / vidutinė atsargų vertė = 380 000 USD / 36 300 USD = 10,47 karto.

Gautinų sumų apyvartos santykis = Grynasis kreditų pardavimas / Vidutinis gautinų sumų skaičius = 500 000 USD / 40 500 USD = 12,35 karto.

Nuorodos

1. PIT (2019). Finansiniai santykiai. Paimta iš: corporatefinanceinstitute.com.
2. Richardas Loth (2019 m.). Finansinių rodiklių vadovėlis. Paimta iš: invespedia.com.
3. Mano apskaitos kursai (2019). Finansinių rodiklių analizė. Paimta iš: myaccountingcourse.com.
4. Inc (2019). Finansiniai santykiai. Paimta iš: inc.com.
5. Haroldas Averkampas (2019 m.). Finansiniai santykiai (paaiškinimas). Apskaitos treneris. Paimta iš: accountingcoach.com.
6. „Rosemary Peavler“ (2018). Finansinių rodiklių analizė suteikia vertingų verslo įžvalgų. Balansinis smulkusis verslas. Paimta iš: thebalancesmb.com.