JAUTRUMO ANALIZĖ: KAS TAI YRA IR PAVYZDYS - DUDAS - 2025

Jautrumo analizė yra technika, kuri nustato, kaip skirtingi vertės nepriklausomo kintamojo poveikio yra priklausomas kintamasis prielaidomis rinkinys. Ištirti, kaip matematinio modelio ar sistemos rezultato neapibrėžtį galima priskirti skirtingiems šaltiniams jo įvesties kintamuosiuose.

Ši technika naudojama neviršijant ribų, kurios priklauso nuo vieno ar kelių įvesties kintamųjų, pavyzdžiui, kaip palūkanų normos (nepriklausomo kintamojo) pokyčių poveikis obligacijų kainoms (priklausomas kintamasis).

Jautrumo analizė, atsižvelgiant į tam tikrą kintamųjų diapazoną, yra būdas nuspėti sprendimo rezultatą. Jis taip pat žinomas kaip modeliavimo analizė arba „kas, jei“. Sukūręs duotą kintamųjų rinkinį, analitikas gali nustatyti, kaip kintamojo pokyčiai veikia rezultatą.

Susijusi praktika yra neapibrėžtumo analizė, kurioje daugiau dėmesio skiriama netikrumo kiekybiniam įvertinimui ir sklaidai. Geriausia, kai neapibrėžtumo ir jautrumo analizė turėtų būti atliekama kartu.

Kam tai?

Viena iš pagrindinių jautrumo analizės taikymo sričių yra vadovų ir sprendimų priėmėjų naudojami modeliai. Visas turinys, reikalingas sprendimo modeliui, gali būti naudojamas pakartotinai taikant jautrumo analizę.

Tai padeda sprendimų analitikams suprasti netikrumus, privalumus ir trūkumus, atsižvelgiant į sprendimo modelio apribojimus ir taikymo sritį.

Dauguma sprendimų priimami nežinant. Viena iš išvadų darymo metodų yra pakeisti visus neapibrėžtus parametrus numatytomis vertėmis; tada atliekama jautrumo analizė.

Pasitikėjimo modeliu įvertinimas

Tai būtų atokvėpis, jei sprendimus priimantis asmuo turėtų kokių nors nurodymų, koks bus jautrumas pasirinkimui keičiant vieną ar kelis įvesties kintamuosius. Gera modeliavimo praktika reikalauja, kad modeliuotojas atliktų modelio pasitikėjimo vertinimą.

Pirma, tam reikia kiekybiškai įvertinti bet kurio modelio rezultatų neapibrėžtį (neapibrėžties analizė); ir, antra, įvertinkite, kiek kiekvienas įrašas lemia rezultato neapibrėžtumą.

Jautrumo analizėje nagrinėjamas antrasis iš šių taškų (nors neapibrėžties analizė yra būtinas pirmtakas), atliekant įvesties kintamųjų stiprumo ir tinkamumo klasifikavimą, kad būtų galima nustatyti rezultato kitimą.

Modeliuose, kuriuose yra daug įvesties kintamųjų, jautrumo analizė yra svarbi modelio sudarymo ir kokybės užtikrinimo sudedamoji dalis.

Programos

- Svarbiausias jautrumo analizės taikymas yra nurodyti modeliavimo jautrumą modelio įvesties verčių neapibrėžtumui.

- Tai būdas nuspėti sprendimo rezultatą, jei situacija paaiškėja skirtinga, palyginti su pagrindinėmis prognozėmis.

- Padeda įvertinti strategijos riziką.

- Tai padeda nustatyti, koks rezultatas yra priklausomas nuo tam tikro įvesties kintamojo. Išanalizuokite, ar priklausomybė padeda įvertinti susijusią riziką.

- Padeda priimti pagrįstus ir tinkamus sprendimus.

- Jis naudojamas modelio klaidoms ieškoti, kai nustatomi netikėti ryšiai tarp įvesties ir rezultatų.

Kaip tai padaryti?

Jautrumo analizę, dar vadinamą „kas, jei“, analize dažniausiai naudoja finansų analitikai, norėdami numatyti konkretaus veiksmo rezultatą, kai jis atliekamas tam tikromis sąlygomis.

Jautrumo analizė atliekama apibrėžtose ribose, kurias nustato nepriklausomų įvesties kintamųjų rinkinys.

Pavyzdžiui, jautrumo analizė gali būti naudojama tiriant palūkanų normos pokyčio įtaką obligacijų kainoms, jei palūkanų normos padidėja 1%.

Klausimas "O kas, jei …?" tai būtų: kas atsitiks su obligacijos kaina, jei palūkanų normos padidės 1%? Į šį klausimą atsakyta jautrumo analize.

Analizę galima atlikti „Microsoft Excel“ lape, parinkčių meniu skyriuje „Duomenys“, naudojant mygtuką „Hipotezės analizė“, kuriame yra „Ieškokite tikslo“ ir „Duomenų lentelė“.

Jautrumo analizei atlikti yra skirtingi metodai:

- Modeliavimo ir modeliavimo metodai.

- Scenarijaus valdymo įrankiai naudojant „Microsoft Excel“.

Technikos

Jautrumui analizuoti dažniausiai naudojami du būdai:

Vietinio jautrumo analizė

Jis pagrįstas dariniais (skaitiniais arba analitiniais). Vietinis terminas rodo, kad dariniai imami viename taške. Šis metodas tinka paprastoms sąnaudų funkcijoms atlikti.

Tačiau sudėtingais modeliais, tokiais kaip modeliai su nepertraukiamumu, neįmanoma, nes jie ne visada turi darinius.

Matematiškai sąnaudų funkcijos jautrumas tam tikriems parametrams yra lygus dalinai sąnaudų funkcijos išvestinei tų parametrų atžvilgiu.

Vietinio jautrumo analizė yra „vienas kartu“ metodas. Analizuokite vieno parametro poveikį sąnaudų funkcijai vienu metu, laikydamiesi kitų parametrų.

Visuotinio jautrumo analizė

Visuotinė jautrumo analizė yra antrasis jautrumo analizės metodas, dažnai įgyvendinamas naudojant Monte Karlo metodus. Šis metodas naudoja bendrą rinkinių rinkinį, norėdamas ištirti dizaino erdvę.

Pavyzdys

Johnas yra atsakingas už „Holiday CA“, prekiaujančio kalėdinėmis dekoracijomis prekybos centre, pardavimus. Jonas žino, kad artėja atostogų sezonas ir kad prekybos centras bus perpildytas.

Norite sužinoti, ar padidėjus klientų srautui prekybos centre padidės visos parduotuvės pardavimo pajamos, o jei taip, kokia suma.

Vidutinė kalėdinių dekoracijų paketo kaina yra 20 USD. Praėjusių metų atostogų sezono metu „Holiday CA“ pardavė 500 pakuočių kalėdinių dekoracijų. Tai sudarė bendrą pardavimą 10 000 USD.

Atlikus jautrumo analizę, nustatyta, kad padidėjus klientų srautui prekybos centre 10 proc., Bendras pardavimų kiekis padidėja 7 proc.

Naudodamas šią informaciją Jonas gali numatyti, kiek pinigų uždirbs parduotuvė, jei klientų srautas padidės 20%, 40% ar 100%.

Remiantis parodyta jautrumo analize, galima pastebėti, kad bendras pardavimas padidės atitinkamai 14%, 28% ir 70%.

Nuorodos

1. Vikipedija, nemokama enciklopedija (2018 m.). Jautrumo analizė. Paimta iš: en.wikipedia.org.
2. „Investopedia“ (2018). Jautrumo analizė. Paimta iš: invespedia.com.
3. CFI (2018). Kas yra jautrumo analizė? Paimta iš: corporatefinanceinstitute.com.
4. „EduPristine“ (2018). Viskas, ką norite žinoti apie jautrumo analizę. Paimta iš: edupristine.com.
5. Davidas J. Pannelis (1997). Jautrumo analizė: strategijos, metodai, koncepcijos, pavyzdžiai. Vakarų Australijos universiteto Žemės ūkio ir išteklių ekonomikos mokykla. Paimta iš: dpannell.fnas.uwa.edu.au.